Из-за слабого внутреннего потребления местные производители стали направляют излишки на незащищенные экспортные рынки.
В первом полугодии 2024 года китайские металлурги существенно увеличили экспорт стали на 24% по сравнению с январем-июнем 2023 года (до 53,4 млн тонн). Местные производители пытаются найти рынки сбыта для своей продукции, страдая от низкого внутреннего спроса и снижения прибылей. В то же время китайские компании сталкиваются с проблемами на экспортных рынках из-за введения защитных мер, направленных на ограничение китайского импорта. Эти факторы создают сложную среду для развития сталелитейной промышленности Китая, которой необходимо адаптироваться к новым реалиям как внутри страны, так и в мире.
Резкий рост экспорта стали из Китая начался в 2021 году, когда местные власти усилили поддержку сталелитейной промышленности в ответ на пандемию COVID-19. В 2021-2022 годах экспорт сохранился на уровне 66-67 млн тонн в год благодаря стабильному внутреннему спросу со стороны строительного сектора. Однако в 2023 году строительство в стране существенно замедлилось, потребление стали резко упало, что привело к увеличению экспорта более чем на 34% г/г – до 90,3 млн тонн.
Эксперты полагают, что в 2024 году поставки китайской стали за границу вновь вырастут как минимум на 27% г/г, превысив рекордные 110 млн тонн, наблюдавшиеся в 2015 году.
По состоянию на апрель 2024 года, по данным Global Energy Monitor, мощности по производству стали в Китае оценивались в 1,074 миллиарда тонн в год по сравнению с 1,112 миллиарда тонн в марте 2023 года. При этом в первом полугодии производство стали в стране снизился на 1,1% г/г – до 530,57 млн тонн. Однако темпы снижения существующих мощностей и производства стали по-прежнему не превышают темпы снижения видимого потребления, которое за 6 месяцев упало на 3,3% г/г до 480,79 млн тонн.
Несмотря на слабость внутреннего спроса, китайские металлурги не спешат сокращать производственные мощности, что приводит к избыточному экспорту и падению цен на сталь. Это, в свою очередь, создает серьезные проблемы для металлургов многих стран, в том числе Евросоюза, куда только за первые пять месяцев 2024 года из Китая было экспортировано 1,39 млн тонн стали (-10,3% г/г). Хотя этот показатель снизился по сравнению с прошлым годом, китайская продукция по-прежнему поступает на рынок ЕС в больших объемах, минуя существующие квоты и ограничения, через рынки Египта, Индии, Японии и Вьетнама, которые значительно увеличили импорт соответствующей продукции в ЕС. последние периоды.
«Китайские сталелитейные компании могут позволить себе какое-то время работать в убыток, чтобы не сокращать производство. Они ищут способы сбыта своей продукции. Надежды на то, что в Китае будет потребляться больше стали, не оправдались, поскольку не было принято никаких эффективных мер по поддержке строительства. В результате мы видим, что все больше стали из Китая поставляется на зарубежные рынки», — рассказал аналитик ГМК «Центр» Андрей Глущенко.
Все больше стран, столкнувшихся с притоком импорта из Китая, пытаются защитить отечественных производителей, применяя различные ограничения. Число антидемпинговых расследований во всем мире выросло с пяти в 2023 году, три из которых касались китайских товаров, до 14, начатых в 2024 году (по состоянию на начало июля), десять из которых касались Китая. Это число по-прежнему мало по сравнению с 39 случаями в 2015 и 2016 годах, когда на фоне резкого роста китайского экспорта был создан Глобальный форум по избыточным сталелитейным мощностям (GFSEC).
8 августа 2024 года Еврокомиссия объявила о начале антидемпингового расследования в отношении импорта отдельных видов горячекатаного проката из Египта, Индии, Японии и Вьетнама.
На фоне растущего давления на мировые рынки из-за чрезмерного экспорта китайской стали и усиления защитных мер со стороны других стран Китай вынужден искать новые подходы для стабилизации ситуации. Продолжение расширения на экспортных рынках без учета глобальной конкуренции может привести к дальнейшей эскалации конфликтов и новым ограничениям. В долгосрочной перспективе это может оказать негативное влияние на сталелитейную промышленность Китая, что подчеркивает необходимость поиска более сбалансированной стратегии развития и сотрудничества на международном уровне.
Время публикации: 15 августа 2024 г.
